Kenevir endüstrisinin önde gelen oyuncularından Schwazze (ticker belirtilmedi) geçtiğimiz günlerde 2024 yılının ilk çeyreğine ilişkin kazanç konferans görüşmesini gerçekleştirdi. Şirket yönetimi, özellikle Colorado ve New Mexico’daki faaliyetlerine odaklanarak, dönem boyunca elde edilen başarıları ve karşılaşılan engelleri özetledi.
Artan rekabet ve pazar zorluklarına rağmen Schwazze gelir artışı bildirdi ve kârlılığı artırmayı ve sürdürülebilir büyümeyi sağlamayı amaçlayan stratejik planlarını paylaştı.
Şirket ayrıca, DEA’nın esrarı yeniden sınıflandırma önerisinin potansiyel faydalarını kabul etti ve bu da sektörün vergi ortamını olumlu yönde etkileyebilir.
Önemli Çıkarımlar
- 2024 yılının ilk çeyreğindeki toplam gelir, yeni mağaza açılışlarına bağlı olarak %4 artışla 41,6 milyon dolara yükseldi.
- Brüt kâr, fiyat baskısı ve medikal satışların daha yüksek olması nedeniyle düşüş gösterdi.
- İşletme giderleri, öncelikle personel maliyetleri ve mağaza sayısının artması nedeniyle arttı.
- Schwazze, bir önceki yılın 5,6 milyon dolarlık gelirine kıyasla düşüş göstererek 2,7 milyon dolarlık faaliyet zararı bildirdi.
- Düzeltilmiş FAVÖK de geçen yıla kıyasla 14,5 milyon dolardan 7,3 milyon dolara geriledi.
- Şirketin nakit ve nakit benzerleri 13,2 milyon dolar olurken, toplam borç 31 Mart 2024 itibariyle 159,7 milyon dolara ulaştı.
- Schwazze, kârlılığı artırmak için düşük performans gösteren mağazaları kapatmayı ve yetiştirme tesislerini konsolide etmeyi planlıyor.
Şirket Görünümü
- Schwazze perakende farklılaşmasını artırmayı ve fiyatlandırma ve promosyonlara odaklanmayı hedefliyor.
- Şirket toptan satış penetrasyonunu artırmayı ve güçlü kârlılığa dönüş için varlıkları optimize etmeyi amaçlıyor.
- Müşteri deneyimine, fiyatlandırma stratejilerine, ürün çeşitliliğine ve çalışanların eğitim ve gelişimine yatırım yapılacaktır.
Ayıda Öne Çıkanlar
- Faaliyetlerden kaynaklanan zarar, bir önceki yılın kârlılığına göre bir gerilemeye işaret etmektedir.
- Şirket, piyasa baskıları nedeniyle brüt kârında düşüş yaşamıştır.
- Faaliyetlerden elde edilen nakit akışı, bir önceki yıl 880.000 $ iken 1Ç 2024’te 3,7 milyon $ kullanılarak negatif olmuştur.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- Gelir artışı yeni mağazaların açılmasından kaynaklanmaktadır.
- DEA’nın esrarı yeniden sınıflandırma önerisi vergi yüklerini azaltabilir ve sektörün mali koşullarını iyileştirebilir.
- Şirket, mevcut nakit pozisyonunun planlanan yatırımlar ve iyileştirmeler için yeterli olduğuna inanmaktadır.
Eksiklikler
- Schwazze daha önce görülen %55’lik marjlara ulaşamadı ve yakın zamanda bu marjlara dönmeyi de beklemiyor.
- Şirketin nakdi bir önceki yılın sonundaki 19 milyon dolardan 13 milyon dolara geriledi.
Soru ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Şirket, yetiştirme ve üretim operasyonlarında verimliliği artırmaya yönelik girişimleri ele aldı.
- Yönetim, envanter yönetimi ve yeniden yapılandırma maliyetleri yoluyla nakit serbest bırakmaya odaklanmıştır.
- Mevcut zorluklara rağmen Schwazze, uzun vadeli büyüme ve pazardaki rekabet gücüne bağlı kalmaya devam ediyor.
Sonuç olarak, Schwazze’nin 2024 yılının ilk çeyreği, gelir artışı ve operasyonel zorluklarla dolu karışık bir dönem oldu. Şirketin düşük performans gösteren mağazaları kapatmaya ve yetiştirme tesislerini birleştirmeye yönelik stratejik kararları, kârlılığı artırmaya yönelik adımlardır.
Kenevir pazarı zorlu bir ortam sunarken, potansiyel DEA yeniden sınıflandırması biraz rahatlama sağlayabilir. Schwazze’nin liderliği, müşteri deneyimini ve operasyonel verimliliği artırma konusunda kararlı bir taahhütte bulunarak gelecekteki performans iyileştirmeleri için zemin hazırladı.
InvestingPro İçgörüleri
Schwazze zorlu bir pazarda ilerlerken, şirketin mali sağlığı ve hisse senedi performansı odak noktası haline geldi. InvestingPro verilerine göre, Schwazze 40,16 milyon dolarlık bir piyasa değerine sahip ve rekabetçi kenevir endüstrisindeki konumunun altını çiziyor. 2023’ün 1. çeyreği itibariyle son on iki ayda %8,2’lik bir gelir artışına rağmen, şirketin hisse senedi bir aylık toplam -%28,17 ve üç aylık toplam -%62,5 getiri ile önemli bir dalgalanma yaşadı.
InvestingPro İpuçları, hisse senedinin geçen hafta boyunca kayda değer bir darbe aldığını ve bunun şirketin kazanç çağrısında belirtilen düşüş vurgularıyla uyumlu olduğunu gösteriyor. Bu durum, hisse senedinin kısa vadeli performansını izleyen yatırımcılar için önemli bir husus olabilir. Buna ek olarak, değerleme güçlü bir serbest nakit akışı getirisine işaret ediyor ve bu da özellikle şirketin kârlılığı artırmaya yönelik stratejik girişimleri göz önüne alındığında potansiyel değer fırsatları arayan yatırımcılara cazip gelebilir.
Daha derin bir analiz ve daha fazla InvestingPro İpucu arayan yatırımcılar için, Schwazze’nin mali durumu ve gelecekteki beklentileri hakkında daha geniş bir anlayış sağlayabilecek ek bilgiler mevcuttur. Bunlar arasında şirketin EBIT değerleme katsayısı ve yatırım potansiyelini değerlendirmek için önemli faktörler olan temettü ödemelerinin olmaması yer alıyor.
Bu ek bilgileri keşfetmek isteyen okuyucular INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ekstra %10 indirim kazanabilir ve https://www.investing.com/pro/SHWZ adresinden Schwazze için toplam 7 InvestingPro İpucunun kilidini açabilirler. Bu ipuçları, Schwazze hisselerini portföy stratejilerinde değerlendiren yatırımcılara değerli perspektifler sunabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
